El sistema fiscal paralelo.
Navegable con planeación.
Qué es AMT
Dos cálculos, pagas el mayor.
Pagas el mayor.
Punto crítico
Sistema alternativo, no adicional.
Lo que aprenderás
Después de esta lección.
Cálculo AMT
Paso a paso claro.
ISOs = trigger
Ejercer sin vender activa AMT.
3 estrategias
Tres enfoques comparados.
AMT credit
Recuperable en el tiempo.
Por qué existe
Contexto histórico + realidad actual.
Contexto de 1969.
Reforma 2017
Menos familias, mismo impacto para ISOs.
Cómo se calcula
El procedimiento en 5 pasos.
- 1
Ingreso regular
Base del cálculo.
- 2
Agrega preferences
Ítems que aumentan.
- 3
Aplica exención
Reduce base.
- 4
Tasas AMT
Solo 26% y 28%.
- 5
Pagas el mayor
La comparación decide.
Preference items
Ajustes que aumentan la base.
Ítems relevantes
| Ítem | Impacto | Situación |
|---|---|---|
| ISOs | Trigger #1 | Ejerce sin vender |
| PAB municipal | Bonos específicos | Portafolios muni |
| Depreciación | Diferencia depreciación | Negocios y RE |
| SALT | Cambió post-TCJA | Alto-impuesto estados |
Exención
Protege ingresos moderados.
Phaseout gradual.
Valores 2026
Valores cambian con TCJA sunset.
ISOs
Ejercer sin vender activa el AMT.
Bargain element sin cash.
Problema clave
Impuesto sin haber recibido efectivo.
Disposition
Dos caminos, dos tratamientos fiscales.
Decisión importante.
Calificada
2 años grant + 1 año ejercicio.
Descalificada
Same-day evita AMT.
Crossover
El punto donde AMT = regular.
Umbral crítico.
Ejemplo
Ejerce hasta el crossover.
Estrategia 1
Divide el ejercicio para respetar el crossover.
Multi-año calibrado.
- 1
Crossover anual
Cambia por año.
- 2
Ejercicio calibrado
Aprovechar el espacio.
- 3
Espera calificada
LTCG completo.
- 4
Flexibilidad
Rescisión si aplica.
Estrategia 2
Da opciones si algo sale mal.
Ventana de reacción anual.
Ventana de mitigación
Enero es más seguro que diciembre.
Estrategia 3
Evita AMT por completo.
Sin AMT, pero ingreso ordinario.
Simple
Sin AMT, sin planeación.
Sin LTCG
Tasa ordinaria mayor.
AMT credit
El AMT pagado no se pierde.
Préstamo sin intereses.
- 1
Acumulación
Form 8801.
- 2
Aplicación
Cuando regular gana.
- 3
Al vender
Base AMT distinta.
- 4
Rastreo esencial
Personal + CPA.
Errores comunes
Fácil de evitar con conocimiento.
Todo en un año
Distribuye multi-año.
Fin de año
Ejerce temprano.
Sin rastreo
Rastrea siempre.
CPA no especializado
Especialización clave.
Historia
Historia de un plan de 4 años.
La familia Delgado
Situación inicial.
Plan de 4 años.
AMT credit recuperado.
Planeación paga.
CPA especializado
Situaciones donde generalista no basta.
Cuándo el generalista basta y cuándo no.
- 1
Bargain $100K+
$100K umbral práctico.
- 2
Decisiones críticas
Rescission requiere velocidad.
- 3
Pre-IPO
Complicaciones específicas.
- 4
Sunset TCJA
Cambios inminentes.
Takeaways + Quiz + FAQ
Lo que te llevas.
- 1
Sistema paralelo
Alternativo.
- 2
ISOs = trigger
Sin cash, con impuesto.
- 3
Multi-año
Tranches ganan.
- 4
AMT credit
Rastreable.
Naturaleza AMT
- Impuesto adicional
- Sistema paralelo
- Deducción
- Solo estatal
Bargain element
- FMV menos strike
- Venta menos base
- Descuento
- Dividendo
AMT credit
- Se pierde
- A LTCG
- Crédito recuperable
- Reembolso automático
Evitar completamente
Objetivo: minimizar total.
Precio cae
Actúa antes de fin de año.
Mismo CPA empleador
Independiente mejor.
Post-TCJA
Incertidumbre legislativa.
Recursos + FUTURO
Herramientas para navegar AMT.
-
Calculadora de crossover
Punto crítico específico.
-
Simulador de ejercicio
3 estrategias comparadas.
-
Rastreador de AMT credit
Registro personal continuo.